什么是晨星标准差?

标准差是用来表示波动大小的,值越大波动越大.如果为零,则没有波动。
　　晨星采用了一种考察基金下行风险的指标，又称晨星风险系数，用于衡量与同类基金相比较、某只基金的下行风险。下行风险指基金回报率低于同期无风险收益率，其中，晨星采用中国国内一年期银行定期存款利率作为无风险收益率。该系数越高，说明与同类基金相比，该基金的下行风险即亏损率越高。

我给你举个具体的例子吧~

在晨星网见到如下信息：
基金名称 晨星风险系数 标准差
招商安本增利 0.91 3.46
招商现金增值 1.08 0.1
“晨星风险系数及标准差”如何理解，如何使用？

标准差：各数据偏离平均数的距离（离均差）的平均数，它是离差平方和平均后的方根。用σ表示。因此，标准差也是一种平均数，
标准差能反映一个数据集的离散程度。平均数相同的，标准差未必相同。

例如，A、B两组各有6位学生参加同一次语文测验，A组的分数为95、85、75、65、55、45，B组的分数为73、72、71、69、68、67。这两组的平均数都是70，但A组的标准差为17.08分，B组的标准差为2.16分，说明A组学生之间的差距要比B组学生之间的差距大得多。

标准差也被称为标准偏差，或者实验标准差。
关于这个函数在EXCEL中的STDEV函数有详细描述，EXCEL中文版里面就是用的“标准偏差”字样。但我国的中文教材等通常还是使用的是“标准差”。
标准差指统计上用于衡量一组数值中某一数值与其平均值差异程度的指标。标准差被用来评估价格可能的变化或波动程度。标准差越大，价格波动的范围就越广，股票等金融工具表现的波动就越大。
夏普比率：1990年度诺贝尔经济学奖得主威廉-夏普（WilliamSharpe）以投资学最重要的理论基础CAPM（CapitalAssetPricingModel，资本资产定价模式）为出发，发展出名闻遐迩的夏普比率（SharpeRatio），用以衡量金融资产的绩效表现。威廉-夏普理论的核心思想是：理性的投资者将选择并持有有效的